Metode computaționale în finanțe

Recenzii ale cititorilor

Cartea oferă o prezentare generală bine structurată a diferitelor subiecte avansate din finanțele cantitative, inclusiv metodele de transformare Fourier și simulările Monte Carlo. Este lăudată pentru explicațiile sale clare și este considerată benefică pentru cei care doresc să se pregătească pentru o carieră în finanțe. Cu toate acestea, suferă de o lipsă de exemple practice de programare, numeroase greșeli de scriere și referințe învechite.

⬤ Bine scrisă și ușor de urmărit
⬤ defalcare clară a problemelor matematice complexe
⬤ secțiune extinsă de referințe
⬤ acoperire cuprinzătoare a subiectelor de inginerie financiară
⬤ pregătire bună pentru o carieră în finanțe cantitative
⬤ excelentă pentru studiu.

⬤ Numeroase greșeli de tipar și erate
⬤ lipsesc exemplele practice de programare și codurile
⬤ considerat mai puțin util ca referință rapidă
⬤ unele exemple și referințe sunt depășite
⬤ poate să nu fie potrivit pentru începători.

(pe baza a 13 recenzii ale cititorilor)

Titlul original:

Computational Methods in Finance

Conținutul cărții:

Pe măsură ce produsele financiare actuale au devenit mai complexe, analiștii cantitativi, inginerii financiari și alte persoane din industria financiară au acum nevoie de tehnici robuste pentru analiza numerică. Acoperind tehnici cantitative avansate, Computational Methods in Finance explică modul de rezolvare a ecuațiilor funcționale complexe prin metode numerice.

Prima parte a cărții descrie metodele de stabilire a prețurilor pentru numeroase instrumente derivate în cadrul unei varietăți de modele. Cartea trece în revistă procesele comune de modelare a activelor pe diferite piețe. Apoi sunt examinate numeroase abordări computaționale pentru stabilirea prețului instrumentelor derivate. Acestea includ tehnici de transformare, cum ar fi transformarea Fourier rapidă, transformarea Fourier rapidă fracționată, metoda Fourier-cosinus și metoda saddlepoint; metoda diferențelor finite pentru rezolvarea PDE-urilor în cadrul difuziei și PIDE-urilor în cadrul salturilor pure; și simularea Monte Carlo.

Următoarea parte se concentrează pe pașii esențiali în stabilirea prețurilor instrumentelor derivate din lumea reală. Autorul discută modul de calibrare a parametrilor modelului astfel încât prețurile modelului să fie compatibile cu prețurile pieței. De asemenea, autorul abordează diverse tehnici de filtrare și implementările acestora și oferă exemple de filtrare și estimare a parametrilor.

Dezvoltat pe baza cursurilor autorului de la Universitatea Columbia și Institutul Courant al Universității din New York, acest text de sine stătător este conceput pentru studenții absolvenți de inginerie financiară și finanțe matematice, precum și pentru practicienii din industria financiară. Acesta îi va ajuta pe cititori să evalueze cu acuratețe prețul unei game vaste de instrumente derivate.