Filtre comerciale pentru strategia de venit din opțiuni: Un articol aprofundat care demonstrează utilizarea filtrelor comerciale pentru îmbunătățirea randamentelor și reducerea riscurilor

Recenzii ale cititorilor

Comentariile utilizatorilor cu privire la carte relevă o diferență de opinii, unii lăudându-i profunzimea și abordarea strategiilor de tranzacționare cu opțiuni, în timp ce alții o critică ca pe o strategie de marketing pentru un serviciu de abonament. Cartea conține informații valoroase pentru comercianții cu experiență, dar poate părea lipsită de conținut pentru cei care așteaptă o îndrumare cuprinzătoare.

⬤ Oferă perspective valoroase asupra strategiilor de venituri din opțiuni
⬤ include cadre solide pentru dezvoltarea ipotezelor, backtesting și managementul riscului
⬤ cercetare bine explicată și directă
⬤ măsurători de performanță aplicabile
⬤ benefică pentru comercianții experimentați care doresc să îmbunătățească rezultatele.

⬤ Criticat ca fiind un pitch de marketing pentru un serviciu cu abonament plătit
⬤ perceput ca fiind lipsit de conținut substanțial
⬤ unii cititori s-au simțit dezamăgiți de informațiile furnizate
⬤ descris de unii ca fiind un material promoțional mai degrabă decât o resursă educațională solidă.

(pe baza a 8 recenzii ale cititorilor)

Titlul original:

Option Income Strategy Trade Filters: An In-Depth Article Demonstrating the Use of Trade Filters to Enhance Returns and Reduce Risk

Conținutul cărții:

Brian Johnson, un manager profesionist de investiții cu mulți ani de experiență în tranzacționare și predare, este autorul a două cărți de pionierat privind opțiunile: 1) Option Strategy Risk / Return Ratios: O nouă abordare revoluționară pentru optimizarea, ajustarea și tranzacționarea oricărei strategii de venit cu opțiuni și 2) Exploatarea volatilității câștigurilor: O nouă abordare inovatoare pentru evaluarea, optimizarea și tranzacționarea strategiilor de opțiuni pentru a profita de anunțurile privind profiturile. Noul său articol aprofundat (peste 100 de pagini), Option Income Strategy Trade Filters, reprezintă punctul culminant al anilor de cercetare în dezvoltarea unui cadru sistematic pentru optimizarea momentului tranzacțiilor Option Income Strategy (OIS). Cercetarea sa s-a bazat pe analiza a 15 434 de tranzacții OIS, fiecare cu un set cuprinzător de reguli de intrare și ieșire obiective și tranzacționabile. Rezultatele pentru fiecare dintre cele peste 15 000 de tranzacții au fost scalate la o sumă constantă în dolari la risc, pentru a se asigura că toate tranzacțiile au fost ponderate în mod egal la calcularea parametrilor de performanță. Rezultatele testelor retrospective s-au bazat toate pe prețurile reale ale opțiunilor și sunt rezumate în acest articol pentru o selecție de filtre de testare retrospectivă, ceea ce face ca acesta să fie unul dintre cele mai cuprinzătoare studii ale rezultatelor strategiilor de venit din opțiuni publicate vreodată. Sunt furnizate rezultatele a peste 100 de teste retrospective diferite.

În acest articol sunt evaluate rezultatele testelor retrospective ale strategiei OIS pentru zece tipuri diferite de filtre, inclusiv combinațiile unice de filtre care au dat rezultate excepționale. Pentru fiecare tip de filtru a fost creată în prealabil o ipoteză de piață personalizată, care a fost apoi utilizată pentru a evalua rezultatele specifice ale filtrului. Această etapă critică a ajutat la identificarea unor relații robuste, exploatabile, mai degrabă decât a unor corelații false. Câteva dintre filtrele rezultate au generat peste 95% tranzacții câștigătoare, cu randamente medii de peste șase procente per tranzacție (inclusiv tranzacțiile pierzătoare). Raportul dintre câștigurile cumulate și pierderile cumulate a fost de peste 20 la 1 pentru câteva dintre cele mai performante filtre. Option Income Strategy Trade Filters este scris într-o manieră clară, ușor de înțeles și oferă exemple detaliate despre cum să creați și să testați ipotezele de margine de piață folosind progresele recente în software-ul de back-testing. Au fost incluse foarte puține formule. Ca urmare, materialul din articol ar trebui să fie accesibil tuturor traderilor de opțiuni. Util pentru traderii cu o gamă largă de experiență în tranzacționarea opțiunilor, acest ghid practic începe cu o analiză detaliată a strategiilor de venit din opțiuni, inclusiv exemple de bază care oferă fundamentul necesar pentru capitolele următoare. Porțiuni din acest material de bază esențial au apărut și în prima carte a lui Brian Johnson: Option Strategy Risk / Return Ratios.

Capitolul 2 include o descriere cuprinzătoare a strategiei de venituri din opțiuni, a modelului de poziție și a planului de tranzacționare utilizate pentru a genera datele din testele retrospective. Fiecare regulă de intrare și de ieșire este explicată în detaliu, inclusiv prin exemple grafice reale. Parametrii de performanță pentru cele 15 434 de tranzacții OIS nefiltrate sunt rezumați la sfârșitul acestui capitol, oferind un punct de referință pentru evaluarea eficienței filtrelor de tranzacționare introduse în următoarele trei capitole. Filtrele comerciale sunt grupate în funcție de clasificare, un capitol fiind dedicat fiecărei clase sau fiecărui tip. Ipotezele de margine de piață și rezultatele corespunzătoare pentru filtrele de tendință sunt analizate în capitolul 3. Spre deosebire de filtrele de tendință, filtrele discriminatorii exclud un procent tot mai mare de tranzacții pe măsură ce condiția sau pragul filtrului devine mai extrem sau mai restrictiv. Ipotezele și rezultatele filtrelor discriminatorii de margine de piață sunt analizate în capitolul 4. Capitolul 5 este dedicat în întregime unui exemplu foarte unic și puternic de filtru discriminator: filtrul universal OIS (OISUF). Ultimul capitol examinează considerațiile practice și aplicațiile prospective ale filtrelor comerciale și ale altor resurse în gestionarea strategiilor de venituri din opțiuni în condiții reale de piață.