Modelarea financiară a pieței acțiunilor: De la Capm la cointegrare

Recenzii ale cititorilor

Cartea oferă o prezentare cuprinzătoare a modelării cantitative a capitalurilor proprii, ceea ce o face o resursă valoroasă pentru profesioniștii din domeniul finanțelor, în special pentru cei implicați în analiza cantitativă. Deși acoperă o gamă largă de subiecte, recenziile evidențiază probleme de organizare, repetiție și detalii insuficiente în unele domenii. Cartea este lăudată ca fiind un bun instrument de referință, în special pentru cei cu cunoștințe anterioare în domeniu, dar este criticată pentru că este o introducere slabă pentru noii veniți.

Acoperire cuprinzătoare a subiectelor de capitaluri proprii cantitative, referință valoroasă pentru practicienii din domeniul financiar, echilibru bun între perspectivele teoretice și cele practice, informații actualizate și referințe utile la lucrări originale.

Organizare slabă, cu puțină fluiditate între capitole, repetarea inutilă a subiectelor, profunzime inconsecventă între subiecte, multe erori tipografice și gramaticale și nu sunt suficiente detalii pentru o resursă introductivă puternică.

(pe baza a 8 recenzii ale cititorilor)

Titlul original:

Financial Modeling of the Equity Market: From Capm to Cointegration

Conținutul cărții:

O privire din interior asupra abordărilor moderne de modelare a portofoliilor de acțiuni

Financial Modeling of the Equity Market este cel mai cuprinzător și actualizat ghid pentru modelarea portofoliilor de acțiuni. Cartea este destinată unei game largi de analiști cantitativi, practicieni și studenți la finanțe. Fără a sacrifica rigoarea matematică, ea prezintă argumentele într-un stil concis și clar, cu o multitudine de exemple din lumea reală și simulări practice. Această carte prezintă toate abordările majore ale analizei rentabilității pe o singură perioadă, inclusiv aspecte legate de modelare, estimare și optimizare. Ea acoperă atât analiza factorială statică, cât și cea dinamică, schimbările de regim, modelarea pe termen lung și cointegrarea. Problemele de estimare, inclusiv reducerea dimensionalității, estimările bayesiene, modelul Black-Litterman și modelele cu coeficienți aleatorii, sunt, de asemenea, tratate în profunzime. De asemenea, sunt discutate progrese importante în măsurarea și modelarea costurilor de tranzacționare, optimizarea robustă și evoluțiile recente în optimizarea cu momente superioare.

Sergio M. Focardi (Paris, Franța) este partener fondator al firmei de consultanță The Intertek Group, cu sediul la Paris. Este membru al comitetului editorial al Journal of PortfolioManagement. De asemenea, este autorul a numeroase articole și cărți privind modelarea financiară. Petter N. Kolm, PhD (New Haven, CT și NewYork, NY), este masterand în finanțe la Yale School ofManagement și consultant financiar în New York City. Anterior, a lucrat în grupul de strategii cantitative al Goldman SachsAsset Management, unde a dezvoltat modele și strategii de investiții cantitative.